近期公布的2024年第一季度互联网公司财报，拼多多以868亿元的营收和131%的同比增幅，延续了两个季度保持收入规模和增速的高增长，拼多多与其海外版Temu再次引发热议。借此，再来聊聊中国出海电商以及被其带火的跨境电商“全托管”模式。

从2022年9月上线至今，跨境电商全托管模式的出现已近两年，在此期间，除全托管外，还衍生了众多其变形体，如亚马逊的“物流全托管”以及今年以来兴起的“半托管”模式。

自带“热搜”体质的全托管，自诞生以来就不乏各个角度的研究和解读，如与全托管最为密切的“唯二”两侧——商家侧和物流侧，“各个平台间全托管模式的区别？”“全托管模式如何改变平台与商家间的关系”，以及“电商平台模式的变革对物流影响”等，但对于“全托管模式如何影响各地跨境电商产业发展”，却鲜有提及。基于此，本文想聊聊该话题。

近年来，在全球化浪潮中，跨境电商以其独特的魅力及源源不断地迭代创新迅速崛起，成为我国外贸发展有生力量和推动全球贸易发展的新引擎。全托管模式给跨境电商带来的变化，这个话题从全托管诞生以来，不断被提及，在此稍加阐述、不再展开。

1.卖家侧。简言之，全托管模式改造了传统跨境电商语境下的平台与卖家两方的关系。

不同于以往“立于前台的卖水人”身份，全托管模式下，卖家脱离了“经营本色”，转而“退居幕后”成为供应链代理人的“供水人”角色，从而重新书写了卖家身份；平台则从此前的“裁判员”“服务员”成为亲自下场冲锋的“运动员”。

2.物流侧。全托管模式收归了此前属于平台商家的物流供应商选择权，并将其交归于电商平台，通过平台集约化物流采购，强化其对物流订单的分配权，使其成为航空公司和物流企业的单一最大货主。

如，2023年航空货运在全球范围内的最大货主由此前的苹果变成了Temu、SHEIN，据估算，两大平台通过航空货运的年出口货量已经达到了百万吨级别的体量。

3.服务商侧。全托管模式的诞生，使营销、流量获取、测品、收款等原本在第三方平台由专业生态服务商承担的职能全部收入平台囊中，平台全面或部分取代了生态服务商的位置。

1.赋能产业发展，推进“跨境电商+产业带”。

跨境电商平台携“全托管”模式的进场，坐实了平台企业赋能传统产业出海的使命和“超级链主”的身份，与各地跨协一道成为各地政府推动跨境电商发展的“左膀右臂”，肩负起了推进“跨境电商+产业带”发展的重任，两者叠加所发挥的作用也是有目共睹的。

在跨境电商“出海四小龙”的带动下，全托管模式基本覆盖了各大主流跨境电商平台，供应链作为全托管模式竞争的关键，瞬时成为平台竞逐的焦点，而走进国内各大产业带自然成为跨境电商平台战略落地的最后一环。2023年起，电商平台围绕产业带的活动一时间火起来也多起来。

如亚马逊全球开店推出了“产业带启航十条”，同时提出“亚马逊企业购产业带加速器”计划，预计将在3年覆盖全国超100个产业带。

TikTok Shop启动了“产业带100计划”，在2024年，计划走进超过100个产业带，携手商家共同打造超一万个全球爆品。

速卖通也推出产业带万商复苏计划，联合全国百余省市区县级政府，激活提振100+产业带，为百万中小企业顺利出海开辟新赛道。

SHEIN在2023年就推出了全国500城产业带出海计划，目标在三年内深入全国500城产业带，将产业带与数字化柔性供应链贯通起来，帮助产业带实现顺利出海。

Temu更是掀起了一股带动传统产业带工厂卖家进军跨境电商的热潮，2023年初就深入全国多个优质产业带开始招募工厂型卖家。

总之，各大平台火热推进的产业带计划，在帮助各地跨境电商产业普及、助推企业转型和意识转变，以及赋能产业发展方面功不可没。一场场平台宣讲会叠加一个个招商群，虚实结合，高效组建一系列网格化的“跨境电商培训专班”，精准帮扶产业带传统企业转型发展。

2.扩展主体增量，促进中小企业数字化改造。

在平台拓展市场主体数量方面。囿于“四小龙”平台定位及模式方面的差异，四者在开展平台招商方面也有所区别。

速卖通托管模式招商的核心是立足和引导自身既有20万商家，从而促进其进行模式升级；SHEIN、TikTok Shop和Temu虽然都是以“新面孔”开启的全新招商，但只有Temu是自始至终ALL IN托管模式（全托管/半托管），速卖通、SHEIN、TikTok Shop三者却并非如此。

这也造成三者公布的平台商家结构较为复杂，无法精准区分全托管商家规模，因而Temu平台新增的商家数量和结构，基本上足以体现全托管模式对产业带企业的带动作用。

数据显示，截至2023年10月，Temu平台招募的商家数量已由上线初期的3万增长至9万，其中，55%商家来自拼多多主站和多多买菜平台，也即来自国内贸易的供应商。

且不说剩余45%的商家中来自产业带的工厂型企业占比，单就推动近5万内贸商家涉足外贸领域，对于存量时代各地推动跨境电商高质量发展而言，也充分展现了电商平台在推动企业跨境转型中的重要作用。

此外，在助推企业数字化改造方面，以Temu为代表的全托管平台为缓解商家库存压力，利用数据为驱动，帮助商家建立起“归集需求、快速测款、快速反应”的“柔性供应”模式，能够在提升供给链效率的同时，“授人以渔”，帮助商家树立面向C端的数字化经营思维和理念。

3.助推物流发展，推高地方物流体量和物流地产价值。

全托管“国内集货、统一干线运输”的模式，凭借集中化、规模化的订单绕过了货代公司，能够与航司、船司等直接对话，进而拥有了更多的货运定价话语权，甚至会对航空、海运运价及运力投放等也产生了一定影响。

资料来源：网络公开资料搜集整理。

如，近年来，不少跨境电商平台均积极拓展国际航空干线运输资源。其中，SHEIN就先后与南航物流、东方航空达成战略合作，通过优势互补实现互利共赢。主打低价心智的Temu，则选择与美森、以星、达飞、马士基、中远海运等世界著名船公司合作，以此平抑高涨的空运价格，降低平台物流成本。

此外，全托管电商平台的国内集货模式，已经带动了以珠三角地区为主的物流地产升温。据悉，目前电商平台的托管仓主要分布在航班密集、贴近产业带货源集中的区域，以粤港澳大湾区为主，例如广东的肇庆、番禺、佛山、东莞、中山等地。

据不完全统计，仅Temu就在珠三角建立了超30余个、面积不低于100万平米的托管仓。SHEIN则采用国内“中心仓+卫星仓”的布局，仅佛山中心仓的面积就高达30万平米，几乎承担了全球95%的商品发运任务。

1.全托管模式下部分进出口数据并未留存在本地。

全托管模式的出现，虽然在一定程度上降低了国内企业参与国际贸易的门槛，但在助推各地跨境电商发展而言，尚难评价。

目前，参与电商平台全托管模式的商家主要有国内电商、外贸工厂（含代工和工贸一体）、跨境贸易商三类。全托管模式下，作为供货方的国内商家，将货物交付至平台国内集货仓后，就不再负责此后的流程，也意味着以速卖通为代表的平台商家，以及将托管模式视作第二增长曲线的贸易型商家中，此前能够自主进行出口报关、留存出口数据的商家，将不得不放弃自身数据。

虽然对于多数商家来说，在利润和数据面前，利润显然更加重要，但对各地而言，数据反而是地方政府能够直观感受跨境电商赋能本地产业发展的关键指标，也是关乎地方对标先进地区调整跨境电商政策走向的重要因素。因此，本地跨境电商企业出口数据一直都是各地关注的重点。

据悉，以“出海四小龙”为代表的跨境电商平台，现阶段都采用分段式物流合作方式，不仅是没有进出口经营权的国内商家，其他两类商家也并不能拥有自家全托管模式的数据。

如，SHEIN全托管模式需要商家将货物寄送至其位于广东（居多）的国内集货仓，待订单生成后由SHEIN通过9610代理出口模式通过空运送达国外客户手中。在SHEIN代理出口模式下，一般不显示供货商信息，因而全托管供货的商家并不能实现数据留存和出口退税。

TikTok Shop和Temu则将物流外包给合作的专业物流服务商，据悉由于全托管模式的主要品类是低值、轻小件商品，因此多采用小包出口，同时为节约成本，多数物流服务商采取买单出口方式清关，造成出口数据也不曾留在商家或平台任一方。

唯一自建物流且拥有固定出海“搭子”的速卖通就更不用提，长期以来，阿里旗下的一达通都是阿里系平台的御用服务商，更不用说在当下如此重要的“平台全托管之战”，除了一达通，在物流服务方面，菜鸟国际快递也是将“陪伴价值”直接拉满，负责速卖通国内揽收、干线运输、海关清关、末端配送等全物流流程。

2.平台模式更迭也影响着各地政策的方向。

电商平台兴起的全托管模式在带动跨境物流模式转变的同时，也潜移默化地影响着各地跨境电商政策的走向。

结合梳理自2022年9月以来各地出台的跨境电商相关政策，能够发现：支持企业建设跨境集货仓，正在与海外仓并列成为各地支持跨境电商仓储物流发展的重点之一。

资料来源：网上公开资料搜集整理。

深杭两城作为我国跨境电商发展的第一梯队，已经成为全国跨境电商政策的风向标。

2022年，紧随Temu全托管模式的上线1个月之后，深圳市就出台了《深圳市推动跨境电子商务高质量发展行动方案（2022-2025）》，提出要加快重点企业集货仓项目建设，打造全球跨境电商快邮集散中心；

杭州市则在翌年2月发布了《加快推进跨境电子商务发展的实施意见》，明确了对集货仓运营商的资金扶持细则。

同样具有产业和物流优势的福建省，通过“鼓励省内各综试区出台措施，争取各大跨境电商平台在省内设立集运仓、分拨中心，吸引省内外货物经福建集散。”

延吉综试区在建设实施之初，就提出要充分发挥区位优势，瞄准日韩跨境电商市场，支持CouPang、速卖通等跨境电商平台在延吉设立出口集货仓。

厦门、天津、青岛、台州、株洲、泉州、中山、阳江等地也纷纷出台政策，并明确支持企业跨境集货仓建设。

各地对电商平台集货仓建设的政策倾斜，想必也给坐拥产业、物流和资源优势的广东省带来一定压力。

2024年4月，作为各大电商平台托管仓建设地，广东省人民政府印发《关于实施“五外联动”推进高水平对外开放的意见》，提出要提升海港、空港货运能力，优化海运航线、提升航空枢纽能力，并适时启动专业货运机场建设研究，用以满足日益增长的几大电商平台货运压力。

任何事物都是一体两面，全托管模式的利弊显而易见却也公允，不仅对平台商家如此，对政府也同样如此。与母公司拼多多处于同样境遇的Temu，从诞生至今，相关的争议也如影随形。

无论是现阶段极度依赖平台的商家，还是因平台模式变革而受到波及的各地，打破固有印象的新模式在初期一定会出现这样或那样的问题，需要给予一段时间与各方磨合适应，电商平台自然也深知这一点。

速卖通和Temu“半托管”模式的上线，也表明了平台也十分关注市场和平台商家实际，并随之进行动态调整的优化，毕竟只有被市场接受的“合理存在”，才能长久的存在下去。

但不管怎么说，中国电商平台进场以及全托管模式的兴起，打破了困扰中国商家多年的“平台话语权较弱”局面，给“出海”企业提供了全新的商业基础设施，为中国制造的转型乃至形成独特的全球竞争力提供了有力支撑。因而从这个意义上说，电商平台以及全托管模式的价值是巨大的且不容忽视的。

总之，电商平台和全托管对各地跨境电商发展的影响几何，相信也是仁者见仁，终将留给时间去检验。